증가 폭 역대 2위…외국인의 한국 주식투자는 감소

단기 외채 비율·비중 동반 상승…"대외건전성은 양호"

(서울=연합뉴스) 민경락 민선희 기자 = 우리나라 순대외금융자산 잔액이 사상 처음으로 9천억달러를 넘어서는 등 세 분기 연속 역대 최대치를 경신했다.

이른바 '서학개미'(미국 주식에 투자하는 국내 투자자)의 해외 증권투자가 늘어났지만, 외국인의 우리 주식 투자는 감소한 영향이다.

한국은행이 20일 발표한 '2024년 3분기 국제투자대조표(잠정)'에 따르면 3분기 말 기준 대외금융자산(대외투자)은 2조5천135억달러로 지난 2분기 말(2조3천952억달러)보다 227억달러 증가했다.

대외금융자산 중 거주자의 해외 직접투자는 이차전지 기업 중심의 직접투자가 지속되면서 302억달러 늘었다.

해외 증권투자는 646억달러 불어나면서 잔액이 9천969억달러로 집계되는 등, 1조달러에 육박했다.

이 중 지분증권이 해외주식 투자 지속, 미국 증시 호조로 466억달러 늘었고, 부채성 증권(+179억달러)도 금리 인하 기대감으로 채권 투자가 늘면서 증가했다.

박성곤 한은 국외투자통계팀장은 "해외 주식과 채권 매수가 확대되고 보유 증권 평가액이 상승했다"며 "매매 등 거래 요인과 가격변동·환율 등 비거래요인이 모두 큰 폭으로 늘었다" 설명했다.

3분기 말 기준 대외금융부채(외국인의 국내 투자)는 1조5천357억달러로, 전 분기 말(1조5천367억달러)보다 11억달러 감소했다.

직접투자는 지분투자(+140억달러)를 중심으로 190억달러 늘었다. 게임, 금융 업종 등 투자가 지속됐고 원화 강세로 미 달러화 환산액이 증가한 데 따른 것이다.

반면 증권투자는 외국인 부채성 증권 투자 확대(+266억달러)에도 지분증권 투자가 대폭 감소(-533억달러)하면서 전 분기 대비 267억달러 줄었다.

박 팀장은 "외국인 주식투자가 매도로 전환했고, 코스피가 7.3% 하락하는 등 국내 주가가 부진했던 영향"이라고 말했다.

대외금융자산이 증가했으나 대외금융부채가 감소하면서 순대외금융자산(대외금융자산-대외금융부채)은 9천778억달러로, 전 분기 말(8천585억달러)보다 1천194억달러 증가했다.

지난 2021년 3분기(1천212억달러)에 이어 역대 두 번째로 증가 폭이 컸다.

박 팀장은 "대외금융자산 잔액이 지난해 4분기부터 네 분기 연속 증가했다"며 "대외금융자산과 해외증권투자 증가 폭 또한 역대 두 번째 규모"라고 말했다.

이어 "해외증권투자 자산 잔액이 부채를 역전했지만, 증권 투자 특성상 여타 항목보다 변동성이 크기 때문에 향후 이는 변화할 수 있다"고 덧붙였다.

올해 3분기 대외채무는 7천27억달러로 전 분기 말(6천583억달러)보다 444억달러 증가했다.

만기별로 보면 만기 1년 이하 단기외채(1천587억달러)는 168억달러, 만기 1년 초과 장기외채(5천440억달러)는 276억달러 늘었다.

단기외채는 예금취급기관 차입금(+74억달러), 장기외채는 일반정부 부채성 증권(+207억달러)을 중심으로 증가했다.

대외채권은 1조807억달러로 전 분기 말(1조397억달러)보다 410억달러 증가했다.

대외채권과 대외채무의 차이인 순대외채권은 3천780억달러로 전 분기 말(3천815억달러)보다 34억달러 감소했다.

대외채권은 현재 국내 거주자의 비거주자에 대한 확정 금융 자산을 의미하며, 대외채무는 확정 금융 부채를 의미한다. 가격이 확정되지 않은 지분, 주식과 펀드, 파생상품 등은 제외된다.

대외 지급 능력을 나타내는 단기외채 비율(단기외채/준비자산)은 2분기 34.4%에서 3분기 37.8%로 3.4%포인트(p) 상승했다.

같은 기간 외채 건전성을 나타내는 단기외채 비중(단기외채/대외채무)도 21.6%에서 22.6%로 1.0%p 높아졌다.

기획재정부와 한국은행은 단기외채 비율과 비중 모두 전 분기보다 증가했지만, 예년보다 낮은 수준을 유지하고 있다며 "우리나라의 외채 건전성과 대외 지급 능력은 양호하다"고 평가했다.

박 팀장은 "단기외채 비율과 비중 상승 배경을 살펴보면, 지난 7월부터 단기차익거래 유인이 확대되면서 외국인의 단기채 매입과 외은 지점의 채권투자자금 차입이 늘었다"며 "외환 수급 불균형으로 인한 단순 차입이 아니라 외국인의 국내 투자 확대 영향으로 늘었다는 것"이라고 설명했다.

이어 "우리나라 외채 건전성이 양호한 수준이지만, 최근 세계 경제 불확실성이 확대되는 만큼 대내외 거시경제와 외환시장 상황을 살펴볼 필요는 있다"고 덧붙였다.

ssun@yna.co.kr